黄仁勋在前几天台北相继宣布最新的CPU和AI PC业务，并且确认了Rubin芯片已经进入投产阶段，基本打消了市场对于Rubin不能在Q3出货的担忧。这些都是短期可能会带动英伟达股价上涨的催化剂。考虑到公司当前较为合理的估值下，英伟达理应还有不少上行空间。另外，在最新的估值分析中（很快上视频），我们根据最新的市场预期调整过后，得到英伟达的估值比之前有了40-60美元左右的提升。因此，我们也相应上调英伟达的目标价，从原来的260上调到300，评级维持在最高的Strong Buy，处于美投估值bull case和base case之间。